Recientemente, Morgan Stanley Securities publicó el último informe "Asia Pacific Automotive Semiconductor", diciendo que dos importantes fabricantes de semiconductores, Rexa y Ansome, emitieron órdenes de reducción y están reduciendo las órdenes de prueba de chips en el cuarto trimestre.
Según el informe, las razones del corte de la orden emitida por la gran fábrica son las siguientes:
1、 La producción de obleas de semiconductores para vehículos de TSMC en el tercer trimestre aumentó un 82 % anual, un 140 % más que antes de la epidemia;
2、 Las débiles ventas de vehículos eléctricos en China continental (que representan del 50 % al 60 % de los vehículos eléctricos mundiales) han llevado al suministro completo de semiconductores para vehículos, y la tendencia del corte único está comenzando a ocurrir.
Zhan Jiahong, analista de la industria de semiconductores de Morgan Stanley, señaló que, según la última visita al proceso posterior a la fundición de obleas de semiconductores, algunos semiconductores automotrices, como los proveedores de MCU y CIS, incluidos Rexa Electronics y Ansomy Semiconductor, actualmente están recortando algunos pedidos de prueba de chips en el cuarto trimestre, lo que muestra que los chips para automóviles ya no están agotados.
Zhan Jiahong dijo que al comparar la tendencia de ingresos de los semiconductores automotrices globales con los cambios en la producción automotriz, se puede encontrar que en los últimos años, la CAGR de los ingresos de los semiconductores automotrices es tan alta como 20%, mientras que la producción automotriz es solo 10 %A partir de esta tendencia, el exceso de oferta de semiconductores para automóviles debería haberse producido a finales de 2020 y principios de 2021. Sin embargo, afectado por la propagación del COVID-19 mundial en ese momento, el transporte no fue fluido o incluso se cortó el suministro. lo que resultó en una escasez extrema de chips automotrices y una escasez continua.
En este momento, a medida que el impacto del transporte está disminuyendo gradualmente, junto con el aumento sustancial de la producción de chips automotrices de TSMC en el tercer trimestre y el debilitamiento de la demanda del mercado en China continental, que representa del 50% al 60% de la global. ventas de vehículos eléctricos, los chips automotrices se han producido en su totalidad en la actualidad, y el problema de escasez de chips que ha afectado a la industria automotriz durante muchos años puede estar llegando a su fin.
Como todos sabemos, la escasez estructural de chips no ha mejorado desde este año.La demanda de productos electrónicos de consumo es lenta y la oferta de chips para automóviles no cubre la demanda.Los principales fabricantes de chips para automóviles, como Texas Instruments, Italy France Semiconductor, Infineon y NXP, han dado a conocer fuertes señales de crecimiento en los chips para automóviles.
Infineon, el fabricante líder de semiconductores de potencia para automóviles, tiene una expectativa conservadora de la escasez de chips para automóviles en el futuro cercano.Peter Schiefer, presidente global de ATV de su unidad de negocios de electrónica automotriz, dijo que la tendencia de pedidos de ATV sigue siendo fuerte y que algunos productos están sobrevendidos.Por ejemplo, debido a la escasez de capacidad de producción de CMOS del OEM, la oferta y la demanda de MCU automotriz de Infineon en 2023 no pueden volver a un estado equilibrado.Stellantis, el fabricante mundial de automóviles que ha obtenido la capacidad reservada a largo plazo de Infineon Power Semiconductor, también dijo en octubre que se espera que la cadena de suministro de semiconductores se mantenga tensa hasta finales del próximo año.
A principios de noviembre, NXP, un gran fabricante de chips para automóviles, dijo al publicar su informe financiero del tercer trimestre que debido a que los ingresos de los chips para automóviles representaban una gran proporción, NXP evitó el dilema de una rápida caída en la demanda de semiconductores.Al igual que los fabricantes en el mercado final automotriz, NXP dijo que todavía hay escasez de algunos productos aquí.Los inversores ahora están preocupados por cuánto tiempo el mercado final automotriz puede proporcionar un amortiguador ante la caída generalizada de la demanda.
No hace mucho, según la investigación de Haina International Group, el tiempo de entrega de chips en octubre se redujo en 6 días, que es la mayor caída desde 2016, lo que demuestra que la demanda de chips está disminuyendo rápidamente.Sin embargo, Hainer también señaló que el tiempo de entrega de Texas Instruments, que tiene una gran cartera de productos y una lista de clientes, se redujo en 25 días en octubre, y su suministro de algunos chips para automóviles aún es limitado.Se puede ver que a pesar de que la escasez de la industria global de chips se está aliviando, algunos de sus chips automotrices todavía son escasos.
Pero ahora, Morgan Stanley ha lanzado una nueva señal de mercado, que puede indicar que se aliviará el entorno de escasez central y aumento de precios que ha afectado a la industria automotriz durante mucho tiempo, y que el nuevo ciclo de la industria de semiconductores llegará a su fin. .
------Citado de变频器世界 Traducido por inversor EACON
Hora de publicación: 25-nov-2022